近日，中國人民銀行發布的《2025年第三季度中國貨幣政策執行報告》顯示，前三季度，金融機構對實體經濟發放的人民幣貸款增加14.5萬億元，占同期社會融資規模增量的48.3%。截至9月末，普惠貸款同比增長11.2%；普惠小微貸款余額36.1萬億元，同比增長12.2%。個體工商戶和小微企業是市場經濟的重要組成部分,也是普惠金融的重點服務對象，信貸資源正不斷流入普惠金融的重要領域，支持更多個體工商戶和小微企業的“小生意”。
精準施策支持個體工商戶
個體工商戶是活躍市場、穩就業保民生的重要力量。今年6月，國家金融監督管理總局、中國人民銀行聯合印發《銀行業保險業普惠金融高質量發展實施方案》，強調切實做好普惠金融大文章，實現雪中送炭、服務民生，更好滿足人民群眾和實體經濟多樣化、普惠性的金融需求。
據市場監管總局數據，今年上半年全國新設經營主體1327.8萬戶，其中，新設個體工商戶862.9萬戶。清華大學國家金融研究院院長田軒表示，創辦1個個體工商戶能帶動2人至3人就業，金融服務通過緩解融資難題，幫助個體工商戶穩定經營、筑牢民生底線、促進共同富裕。
南開大學金融學教授田利輝表示，個體工商戶資金需求短、小、頻、急，融資難、融資貴、融資慢是現實困境，普惠金融正不斷發力破解其融資難題。截至今年三季度末，江蘇省個體工商戶貸款余額9661億元，較去年同期增加132億元；貸款戶數186萬戶，較去年同期增加18萬戶。據人民銀行江西省分行副行長杜正琦介紹，截至今年8月末，江西省個體工商戶經營性貸款余額近4000億元，信用貸款余額占比超五成，全省個體工商戶經營性貸款戶數超100萬戶。
國家加強政策引導，金融機構運用再貸款、再貼現等工具使資金直達實體經濟。在降低信貸成本上，田軒建議，執行優惠利率，取消貸款承諾費、資金管理費等附加費用。人民銀行江西省分行用好支農支小再貸款等政策工具，有效降低個體工商戶貸款利率，江西省8月份新發放個體工商戶經營性貸款加權平均利率同比下降0.63個百分點，處于歷史低位。
個體工商戶數量多、規模小、抗風險能力弱，發展階段和具體融資需求存在差異，金融支持要量體裁衣、精準施策。近日，江蘇金融監管局聯合江蘇省市場監管局開展個體工商戶分型分類融資對接專項行動，針對生存型、發展型、成長型個體工商戶分別采取筑基、提檔、領航三項方案，建立“名特優新”個體工商戶梯度培育機制，創新“分類施策—動態評估—精準滴灌”服務體系，督促金融機構針對不同類型個體工商戶配套專項政策和信貸資源。
據了解，專項行動開展以來，江蘇金融監管局轄內銀行機構已走訪52萬戶個體工商戶，累計為6.5萬戶生存型個體工商戶發放貸款374億元，為3.9萬戶成長型個體工商戶發放貸款298億元，為2.6萬戶發展型個體工商戶發放貸款251億元，為1819戶“名特優新”個體工商戶發放貸款21億元。上海財經大學小企業融資研究中心副主任、研究員劉澄清表示，個體工商戶與小微企業的資金需求、服務場景、風險特征、授信邏輯存在顯著差異，個體工商戶融資更依賴經營者的個人信用且主要用于日常周轉。因此，銀行的產品設計也以信用貸款為主，采用線上化、輕量化服務和自動化審批模式，減輕抵押擔保壓力。
多元服務賦能小微企業
中國互聯網絡信息中心發布的《從互聯網大數據看中小企業發展（2025）》顯示，截至今年9月，我國中小企業數量達6348.7萬戶，其中98.1%是小微型企業。為做好普惠金融大文章，進一步改善小微企業融資狀況，今年5月，國家金融監督管理總局等8部門聯合印發《支持小微企業融資的若干措施》，包括23條具體措施，旨在發揮金融、監管、貨幣、財稅等政策合力以解決小微企業融資難題。
小微企業是經濟韌性與市場創新的重要源泉，金融是激發小微企業活力的重要引擎。田利輝表示，賦能小微企業能倒逼金融體系創新，如以數字技術突破傳統信貸壁壘，將增強金融韌性，打造經濟高質量發展的關鍵支撐。
浙江金華地區民營經濟活躍，小微企業在激烈競爭中亟需通過技術升級與設備更新提升競爭力。浙江農商聯合銀行轄內金華成泰農商銀行副行長陳浩表示，該行立足地方經濟推出設備更新貸，突破傳統信貸對不動產抵押的依賴，以小微企業自有機器設備作為抵押，有效支持技術改造。該產品期限靈活，適配不同企業的投資回報周期，還款方式涵蓋等額本息、等額本金和先息后本等多種形式。截至目前，該產品已累計發放貸款3.3億元，成功支持55家中小微企業完成設備更新，助力企業可持續發展。
田軒表示，小微企業產品類型豐富，包括抵押貸、信用貸等，審批流程要結合企業財務報表、行業前景分析研判，針對優質小微企業提供一對一服務，定制綜合金融方案，滿足差異化需求。湖州市織里鎮是中國童裝之都，當地年產童裝約20億件，占全國童裝市場份額的三分之二。建設銀行湖州織里支行致力于支持童裝產業發展，截至目前，童裝行業客戶信貸余額已超12億元。今年，該行創新運用普惠金融組合貸模式，為同一押品發放多筆普惠金融貸款，并靈活運用善營貸、小微快貸、商戶云貸等為客戶增額配置信用類貸款產品，多渠道滿足企業需求。
追蹤企業成長，提供綜合服務。金融機構賦能小微企業不是一貸了之，相較于個體工商戶，小微企業具備法人資格，有相對完整的組織架構和經營記錄，融資規模更大、需求更復雜，對結算、代發、外匯等綜合金融服務的要求更高。北京農商銀行以合規辦理、能貸盡貸為原則，為符合授信條件的企業提供全面服務；對因經營現金流緊張、缺乏有效擔保或核心指標未達風險底線而暫時無法獲貸的企業，為其提供結算優惠、政策咨詢等配套服務。
協調創新推進提質增效
金融監管總局發布的《關于銀行業保險業做好金融“五篇大文章”的指導意見》明確提出“聚焦痛點難點加強普惠金融服務”，持續加大對民營、小微企業和個體工商戶的金融支持，鼓勵開發符合小微企業和個體工商戶需求的產品和服務，加大首貸、續貸、信用貸、中長期貸款投放。
目前，我國普惠金融保持良好發展態勢，正從增量擴面邁向提質增效，更加注重服務的精準性和健康可持續發展。同時，個體工商戶、小微企業規模小、抗風險能力弱、缺少抵押物仍是現實，與銀行間信息不對稱帶來的流程繁瑣和風控壓力仍是行業痛點。如何推動普惠金融高質量健康發展？
去年10月，金融監管總局、國家發展改革委牽頭建立支持小微企業融資協調工作機制，從供需兩端搭建銀企精準對接的橋梁。北京農商銀行依托小微企業融資協調機制，以全方位、高效率的服務為企業掃清融資絆腳石。今年以來，北京農商銀行已聯合完成超1500家企業走訪，落地融資支持金額超25億元。
據浙江農商聯合銀行轄內蓮都農商銀行公司業務部總經理余欣介紹，該行發揮機制靈活、決策鏈短、產品服務接地氣的優勢，不斷擴大服務覆蓋面，出臺科創貸、人才貸、放心消費商戶貸等產品，并配套利率優惠，推廣無還本續貸服務。截至10月末，小微企業客戶數較年初增加163戶，小微企業貸款余額較年初增加3.61億元。
普惠金融的高質量發展要打消金融機構不愿貸、不敢貸的顧慮，對此，多地探索風險共擔機制。例如，重慶市構建“信用評價+金融產品+風險補償”機制，將個體工商戶貸款不良容忍度提升至4%，高出普通小微企業1個百分點，并設立5億元風險補償資金池。田軒認為，需聯合政府、擔保機構、產業鏈核心企業共建風險分擔機制，推動信息共享平臺建設；打通工商、稅務、司法等數據壁壘，形成多方協同支持的生態網絡，提升金融服務的覆蓋面與可持續性。
普惠金融不僅是金融服務的延伸，更是經濟活力的催化劑，要以創新為刃、以協同為盾，破解個體工商戶、小微企業融資困局，讓個體工商戶與小微企業成為經濟韌性的基石。
普惠金融高質量發展的關鍵在于銀行產品、技術、政策和生態四項工作的優化。田利輝建議，一是產品創新化，如場景化信貸、全周期服務；二是技術智能化，依托大數據風控、線上化流程降本增效；三是政策協同化，聯動政府擔保基金、風險補償池，落實降費讓利；四是生態共建化，構建多層次服務體系，大型銀行與地方銀行、互聯網銀行互補，形成可持續的普惠金融生態。
數字金融是普惠金融發展的新路徑，金融業正借助技術手段為企業精準畫像，大數據、人工智能正改變傳統風控模式，能有效提升審批效率與風險識別能力。田軒認為，不僅是貸款流程的線上化、自動化處理，銀行還應建立動態監測機制，實時跟蹤資金使用與企業經營變化情況，優化貸后管理，提升服務質效。普惠金融是一項長期事業，劉澄清表示，金融機構要不斷適應市場變化和客戶需求，在實現社會效益的同時保證商業可持續，通過新技術、新模式不斷提升核心競爭力。（本報記者 尚 咲 彭 江）