本報記者 劉琪
自擴(kuò)大金融資產(chǎn)投資公司股權(quán)投資試點作為穩(wěn)經(jīng)濟(jì)增長一攬子增量措施出臺后，金融資產(chǎn)投資公司迅速響應(yīng)。據(jù)2月26日召開的金融資產(chǎn)投資公司股權(quán)投資試點座談會披露，目前已實現(xiàn)18個試點城市簽約全覆蓋，簽約金額超過3500億元。同時，金融資產(chǎn)投資公司認(rèn)真落實“投早、投小、投長期、投硬科技”要求，撬動社會資金參與試點，基金設(shè)立、募資和項目投資等各項工作順利有序推進(jìn)，取得積極成效。
去年9月24日，國家金融監(jiān)督管理總局（以下簡稱“金融監(jiān)管總局”）宣布將金融資產(chǎn)投資公司股權(quán)投資試點范圍由上海擴(kuò)大至北京、天津、上海等18個大中型城市。同時，適當(dāng)放寬股權(quán)投資金額和比例限制，將金融資產(chǎn)投資公司表內(nèi)資金進(jìn)行股權(quán)投資的金額占公司上季末總資產(chǎn)的比例由原來的4%提高到10%，投資單只私募股權(quán)投資基金的金額占該基金發(fā)行規(guī)模的比例由原來的20%提高到30%。
東方金誠金融業(yè)務(wù)部高級副總監(jiān)魯金飛對《證券日報》記者表示，一方面，擴(kuò)大金融資產(chǎn)投資公司股權(quán)投資試點能夠解決民營企業(yè)，尤其是中小科創(chuàng)企業(yè)長期面臨的融資渠道窄、成本高的問題，有助于推動科技成果轉(zhuǎn)化。另一方面，金融資產(chǎn)投資公司可通過參股形式幫助科創(chuàng)民營企業(yè)優(yōu)化治理結(jié)構(gòu)、對接產(chǎn)業(yè)鏈資源，提高其管理的科學(xué)性和有效性。此外，通過股權(quán)投資，金融資產(chǎn)投資公司可以支持促進(jìn)企業(yè)加速向創(chuàng)新驅(qū)動、綠色發(fā)展、智能化轉(zhuǎn)型等方向邁進(jìn)，提高企業(yè)競爭力。
前述會議強(qiáng)調(diào)，要深刻認(rèn)識擴(kuò)大金融資產(chǎn)投資公司股權(quán)投資試點對于支持科技創(chuàng)新、服務(wù)民營企業(yè)的重要意義。通過積極推進(jìn)試點工作，吸引帶動更多社會資本支持科創(chuàng)企業(yè)發(fā)展。
中國銀行研究院研究員葉懷斌認(rèn)為，金融資產(chǎn)投資公司應(yīng)充分落實監(jiān)管政策，切實發(fā)揮金融的血脈作用。一是應(yīng)根據(jù)試點城市范圍，儲備一批具有核心科技競爭力、市場前景良好、融資需求迫切的科創(chuàng)項目。二是加強(qiáng)對戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)、未來產(chǎn)業(yè)的研究，前瞻布局科技前沿領(lǐng)域。三是提升風(fēng)險管控能力。把握優(yōu)化考核的政策契機(jī)，合理優(yōu)化風(fēng)險標(biāo)準(zhǔn)與偏好，并同步強(qiáng)化全面風(fēng)險管理體系，優(yōu)化相應(yīng)的風(fēng)險管理流程在實踐中優(yōu)化風(fēng)險管理方式。
“未來，隨著我國經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)調(diào)整和轉(zhuǎn)型升級的深入推進(jìn)，以及金融市場對股權(quán)投資業(yè)務(wù)認(rèn)識的不斷加深，金融資產(chǎn)投資公司的股權(quán)投資規(guī)模有望持續(xù)擴(kuò)大。同時，金融資產(chǎn)投資公司也將在積累經(jīng)驗的基礎(chǔ)上，進(jìn)一步優(yōu)化投資策略和風(fēng)險管理體系，提高投資效率和成功率，加大對重點行業(yè)和關(guān)鍵領(lǐng)域的投資力度，除了目前已經(jīng)涉及的新興產(chǎn)業(yè)領(lǐng)域，金融資產(chǎn)投資公司的股權(quán)投資有望向更多元化的領(lǐng)域拓展。”魯金飛認(rèn)為，總體來看，擴(kuò)大金融資產(chǎn)投資公司股權(quán)投資試點不僅有助于科技創(chuàng)新和民營企業(yè)發(fā)展，未來還有望吸引更多社會資本支持科創(chuàng)企業(yè)。