人民網(wǎng)北京10月30日電 （黃盛）日前，在中國證監(jiān)會指導(dǎo)下，上交所與深交所發(fā)布《公開募集基礎(chǔ)設(shè)施證券投資基金（REITs）規(guī)則適用指引第5號——臨時(shí)報(bào)告（試行）》（以下簡稱《臨時(shí)報(bào)告指引》）。《臨時(shí)報(bào)告指引》以“管資產(chǎn)”為核心，著力構(gòu)建符合REITs特點(diǎn)及規(guī)律的信息披露體系，重點(diǎn)加強(qiáng)對與REITs業(yè)績表現(xiàn)、規(guī)范運(yùn)作和底層資產(chǎn)運(yùn)營情況相關(guān)事項(xiàng)的穿透式監(jiān)管規(guī)范。
進(jìn)一步壓實(shí)主體披露責(zé)任
《臨時(shí)報(bào)告指引》在完善基礎(chǔ)設(shè)施REITs信息披露基本要求的基礎(chǔ)上，明確各方義務(wù)及特殊披露要求，進(jìn)一步壓實(shí)相關(guān)主體的信息披露責(zé)任。
一是規(guī)定基金管理人應(yīng)當(dāng)制定信息披露管理制度，運(yùn)營管理機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)制定信息披露配合制度，分別指定高級管理人員擔(dān)任信息披露事務(wù)負(fù)責(zé)人。
二是細(xì)化履行信息披露配合義務(wù)的主體范圍，督促相關(guān)主體及時(shí)向信息披露義務(wù)人提供有關(guān)信息，并確保提供的信息真實(shí)、準(zhǔn)確、完整。
三是明確自愿披露、豁免披露要求，強(qiáng)調(diào)信息披露義務(wù)人可以自愿披露與投資者作出價(jià)值判斷和投資決策有關(guān)的信息，自主提升信息披露服務(wù)質(zhì)量，并允許在披露事項(xiàng)涉及國家秘密、永久性商業(yè)秘密或者商業(yè)敏感信息且滿足一定條件的情況下豁免披露。
加強(qiáng)穿透式監(jiān)管
《臨時(shí)報(bào)告指引》充分考慮基礎(chǔ)設(shè)施REITs收益主要來源于基礎(chǔ)設(shè)施項(xiàng)目的特點(diǎn)，通過細(xì)化基礎(chǔ)設(shè)施項(xiàng)目運(yùn)營的披露要求，加強(qiáng)穿透式監(jiān)管。
一是多維度規(guī)范基礎(chǔ)設(shè)施項(xiàng)目運(yùn)營情況信息披露事項(xiàng)，重點(diǎn)關(guān)注基礎(chǔ)設(shè)施項(xiàng)目生產(chǎn)經(jīng)營狀況、現(xiàn)金流及其來源的穩(wěn)定性、項(xiàng)目公司主體資格變動和運(yùn)營管理機(jī)構(gòu)穩(wěn)定性四方面表現(xiàn)。
二是強(qiáng)化運(yùn)營管理機(jī)構(gòu)的主體責(zé)任落實(shí)，運(yùn)營管理機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)持續(xù)關(guān)注項(xiàng)目資產(chǎn)的運(yùn)營情況，對披露事項(xiàng)進(jìn)行確認(rèn)，對臨時(shí)報(bào)告披露內(nèi)容存在異議時(shí)，應(yīng)當(dāng)告知基金管理人，由基金管理人在臨時(shí)報(bào)告中披露異議內(nèi)容及其理由。
三是按照基礎(chǔ)資產(chǎn)類型，對關(guān)鍵運(yùn)營指標(biāo)設(shè)置統(tǒng)一披露口徑，提升基礎(chǔ)資產(chǎn)經(jīng)營情況的可比性。
此外，《臨時(shí)報(bào)告指引》還針對基金層面信息披露事項(xiàng)，從基金交易、財(cái)務(wù)及治理等方面進(jìn)行了規(guī)范，敦促基金管理人切實(shí)履行產(chǎn)品管理職責(zé)。
另據(jù)介紹，《臨時(shí)報(bào)告指引》是滬深交易所貫徹落實(shí)中國證監(jiān)會《關(guān)于進(jìn)一步推進(jìn)基礎(chǔ)設(shè)施領(lǐng)域不動產(chǎn)投資信托基金（REITs）常態(tài)化發(fā)行相關(guān)工作的通知》要求的具體舉措，有利于進(jìn)一步完善以“管資產(chǎn)”為核心的基礎(chǔ)設(shè)施REITs存續(xù)期規(guī)則體系建設(shè)，持續(xù)提升信息披露的及時(shí)性、有效性和規(guī)范性，切實(shí)督促基礎(chǔ)設(shè)施REITs市場參與主體歸位盡責(zé)。