攻打憲兵營部的慘敗，似乎刺痛了苑金函那驕傲的心。他率部下布置好“陣亡者”的靈堂，親自擬好了一份電報稿，以十萬火急發(fā)往全國各地的國軍空軍單位，將濟(jì)南憲兵打死打傷空軍飛行員的事件迅速通告全國。
駐上海、重慶、沈陽等地的轟炸機(jī)、運(yùn)輸機(jī)、驅(qū)逐機(jī)等國軍空軍作戰(zhàn)隊伍迅即回電做出響應(yīng)，并且紛紛表示：如果不解決濟(jì)南事件，決不服從命令起飛作戰(zhàn)。一時間，國軍空軍似乎掀起了全軍總罷飛的浪潮。
此時，正值山東戰(zhàn)區(qū)的萊蕪戰(zhàn)役告急，急迫需要國軍空軍出擊助戰(zhàn)。可求助電報到了濟(jì)南空軍指揮所，苑金函竟然把電報揉成廢紙團(tuán)扔進(jìn)了紙簍。此事直接導(dǎo)致了國軍第二“綏靖區(qū)”副司令官李仙洲所指揮3個軍被陳毅、粟裕用重兵包圍，并最后全軍覆沒。
國軍空軍戰(zhàn)斗部隊的全國集體罷飛，一時間驚動了當(dāng)時的南京最高軍事當(dāng)局，蔣介石命令限期解決此事件，否則以軍紀(jì)處置。
王耀武接電后，親自趕到機(jī)場辦公樓，與苑金函關(guān)起門來密談了兩三個小時。最后，還是王耀武做出了“讓步”，幾乎完全地答應(yīng)了苑金函提出的條件。一是對“打架陣亡”的空軍軍官追認(rèn)為“烈士”；二是從即日起濟(jì)南的陸、憲、警糾察隊一律不得盤查空軍人員；三是濟(jì)南各大娛樂場所都必須設(shè)立空軍專席，專門招待空軍人員，等等。隨后，苑金函再次向國軍空軍各單位發(fā)出通報，告知恢復(fù)了正常的活動，才使得此事件告一段落。
據(jù)說，苑金函后來并沒有因此而受到任何處分，而是繼續(xù)在國軍空軍中任職，繼續(xù)驕橫跋扈，飛黃騰達(dá)。1949年隨蔣介石到臺灣，曾擔(dān)任過國軍空軍學(xué)校的校長等職務(wù)，并被授予中將軍銜。